個人稅延型養(yǎng)老保險實行對中國保險業(yè)發(fā)展的影響——江淮論壇

一、 個人稅延型養(yǎng)老保險概念及國外經(jīng)驗
（一）個人稅延型養(yǎng)老保險概念
所謂稅延型養(yǎng)老保險，是指投保人在稅前列支保費，等到將來退休后按照規(guī)定領取保險金時再按當時的個人所得稅稅法繳納個人所得稅。隨著經(jīng)濟的發(fā)展，個人所得稅的起征點和相關政策會不斷改變，有助于降低個人的稅務負擔，同時也能夠促進個人參與商業(yè)保險，彌補商業(yè)養(yǎng)老儲備金的缺口，提高國民的養(yǎng)老質量。由于個人購買商業(yè)養(yǎng)老保險可以獲得一定的稅收優(yōu)惠，因此在很多發(fā)達國家已經(jīng)是相對成熟的政策。此項養(yǎng)老保險制度有助于滿足居民多層次的養(yǎng)老需求，同時也會極大地促進我國保險業(yè)的快速發(fā)展。
“稅延”其實指的就是個人所得稅的延遲繳納，是一種“讓富于民”的措施。具體來說，就是投保人在工作時購買此種商業(yè)養(yǎng)老保險，只需按照買完保險后的個人所得依從國家稅法繳納所得稅；而領取保險金則在年老退休的階段，此時再根據(jù)領取保險金的數(shù)量根據(jù)當時的稅法再納稅。由于經(jīng)濟的發(fā)展和社會的進步，個人所得稅的起征點和相關稅率會相對調整，而退休老人的收入正常情況下也會少于工作時的收入。所以，此時再繳納個人所得稅，就會比不買此種養(yǎng)老保險繳稅少得多，如果退休后領取的保險金沒有達到起征點，還可免除個人所得稅。所以，個人稅延型養(yǎng)老保險對于投保人有著非常大的稅收優(yōu)惠，對當下和退休后的生活質量的改善和平衡也將會起到極大的作用。
舉例說明，按照目前國家個稅起征點3500元，五險一金1900元估算，一位月收入10000元的工薪階層，每月應繳個稅是（應發(fā)工資-五險一金-起征額）*稅率-速算扣除數(shù)，即：（10000-1900-3500）*20%-555=365元。如果這位消費者購買了個稅遞延型養(yǎng)老保險，假設每月保險上額為700元，則月收入10000元的應稅額就變成了10000-3500-1900-700=3900元，每月應交個稅為3900*10%-105=285元。這樣算下來，一年就可避稅960元。同時，所交的700元養(yǎng)老保險金將進入個人賬戶進行管理。等到退休時，根據(jù)當時的收入情況和稅法規(guī)定再進行繳稅。一般來講，退休后的收入通常不會高于工作時的收入，因此退休后繳納的個人所得稅也會較低，在扣除通貨膨脹等因素的影響，稅收負擔就更輕了。從而保證了工作和退休兩個生活階段的生活質量。[2]
（二）國外經(jīng)驗——以美國401K保險為例
1.401K計劃概述
美國401K計劃始于20世紀80年代，指的是美國1978年《國內(nèi)稅收法》新增的第401條K項條款規(guī)定的內(nèi)容。按照這項條規(guī)，企業(yè)為員工建立專門獨立的養(yǎng)老金賬戶，員工每月從自己的工資中拿出不超過25%的資金存入該賬戶，同時企業(yè)會根據(jù)不同情況按一定比例為員工繳納養(yǎng)老金。401K賬戶里的資金可根據(jù)員工自身的不同偏好進行不同的投資組合，并在退休之后，選擇一次性領取、分次領取和轉為存款等方式使用。
2.401K計劃的最大優(yōu)點——可享受稅收優(yōu)惠政策
401K計劃之所以在美國有如此之高的普及率，很重要的一個原因就是稅收優(yōu)惠政策。在此計劃中，個人繳納的款項是從應稅毛收入中直接扣減的，從個人收入中直接轉入401K賬戶；401K稅前繳費的特點使得他們辛苦賺到的工資有更多的流向了自己的養(yǎng)老金賬戶而不用為了政府納稅，這不僅對個人是巨大的吸引力，對每年都要上繳大量稅款的各企業(yè)來說，更是無法抗拒的實惠。[3]企業(yè)在員工每交1美元養(yǎng)老保險金的同時就要為員工繳納0.25至1美元不等的匹配保險金，此舉既可以為企業(yè)節(jié)省一筆不菲的所得稅，還能夠形成一項企業(yè)福利，有益于留住人才。同時，員工還可以對自己的401K賬戶資金進行投資理財，保證了這些養(yǎng)老金的收益和資金的保值。
二、 上海養(yǎng)老保險的發(fā)展現(xiàn)狀
（一）上海養(yǎng)老問題嚴重
1.上海老齡化程度嚴重
2010年國家統(tǒng)計局的第六次人口普查顯示：全上海市常住人口為23019148人，65歲及以上的人口為2329840人，占常住人口的10.12%，遠超過國際標準的7%。目前，上海每三個工作人員就要贍養(yǎng)兩個退休老人。而隨著計劃生育和城市生活壓力的增大，醫(yī)療水平的不斷提高，人均壽命不斷增長，上海的老齡化問題再加上少子化現(xiàn)象，只會日益嚴重，到了2020年，上海就會形成一個工作者贍養(yǎng)一個退休老人的局面，老齡化程度嚴重，“未富先老”現(xiàn)象大量涌現(xiàn)，養(yǎng)老壓力巨大。
2.養(yǎng)老金缺口不斷擴大
目前，中國的基本養(yǎng)老保險實行社會統(tǒng)籌與個人賬戶相結合，基本養(yǎng)老保險由用人單位和個人繳費以及政府補貼等組成。[4]從2007年開始，上海的城鎮(zhèn)職工養(yǎng)老保險的征繳收入便一直低于支出。上海市人力資源和社會保障局發(fā)布的數(shù)據(jù)：2007年養(yǎng)老保險的基金缺口為49.55億元；2008年，缺口上升至88.63億元；2009年，這一數(shù)字是91.86億元。由于中國的養(yǎng)老體系主要依靠基本的養(yǎng)老保險，商業(yè)養(yǎng)老保險在當中并沒有起到多大的作用，所以政府的養(yǎng)老壓力之大也是可想而知的。[5]測算結果表明，如果按照目前的發(fā)展趨勢，10年后，上?？赡軐⒚媾R831億元的養(yǎng)老金缺口，超過本年財政收入的10%。[6]
（二）上?，F(xiàn)有養(yǎng)老保險體系發(fā)展不完善
1.社會基本養(yǎng)老體系發(fā)展緩慢
社會基本養(yǎng)老保險的管理混亂。上海從2006年開始養(yǎng)老保險的個人賬戶試點，但是從2008年到2011年，個人賬戶的累計金額只是從102.22億元增長到111.39億元，增長幾乎停滯，幾乎只是利息的收入而已。不僅如此，養(yǎng)老保險賬戶的投資收益非常低，這些資金主要就是用于銀行存款和購買國債基金，近幾年來養(yǎng)老保險個人賬戶的收益率只有2%，在如此高通脹的情況下，根本沒法談對資金的實際價值進行保值增值。[7]
2.企業(yè)年金吸引力不夠
對于美國和歐洲等發(fā)達國家來說，企業(yè)年金是解決社會養(yǎng)老的一大有力支柱，占社會養(yǎng)老保險金的三分之一。但是在我國，企業(yè)年金還存在諸多問題。
我國對企業(yè)年金并沒有強制性，立法也十分滯后。在缺乏對企業(yè)吸引力較大的優(yōu)惠面前，企業(yè)難以提起興趣，何況企業(yè)還需為員工繳納“五險一金”，加上基本養(yǎng)老保險，整體繳費率已達40%，企業(yè)社會負擔過重。
3.商業(yè)養(yǎng)老保險存在的問題
中國的保險業(yè)發(fā)展歷程曲折艱難，在初期發(fā)展階段，由于運用營銷手段時沒有考慮到長期影響，導致在普通民眾心中留下了不好的印象，使得大家一直對保險業(yè)敬而遠之，購買保險的人數(shù)很少，對保險也有一定的誤解。雖然理論上客觀上，我國的人口基數(shù)大，養(yǎng)老形勢嚴峻，商業(yè)養(yǎng)老保險應該是很有市場的，但是民眾大多數(shù)還是依賴于基本社會養(yǎng)老保險，商業(yè)養(yǎng)老保險的覆蓋率，保險的密度、深度都很不盡如人意。[8]同時，中國的保險行業(yè)發(fā)展相較于銀行、證券嚴重滯后，寡頭壟斷是使得保險公司不能在自由競爭的基礎上充分開發(fā)適合民眾的產(chǎn)品，整個行業(yè)缺乏活力。[9]